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与其他能源领域项目类似,氢能项目,尤其是上游制氢项目,普遍存在体量大、前期投资大、回报周期长、流动性欠佳、交易难度大等特点,导致项目投资门槛高,限制了众多中小投资者。同时投资风险评估主要依赖企业财务报表与项目预测,信息透明度与准确性有限。
能源资产 RWA 使能源资产可被分割为小额通证,中小投资者能够参与其中,拓宽了投资群体。同时,投资者可根据自身风险偏好与资金状况,灵活选择不同类型、规模的能源资产通证进行投资,投资范围得到极大拓展。
能源资产 RWA 通过将资产数字化、碎片化,使投资者可购买部分资产通证,提升资产流动性。
RWA 通过区块链技术,使能源资产的运营数据、收益情况等实时、透明地呈现给投资者,投资者可依据更全面、真实的数据进行风险评估。智能合约的应用也能自动执行风险应对措施,如在资产收益未达预期时,自动调整收益分配方式或启动资产处置程序,提升风险管理效率。
能源资产 RWA 加速了资金在能源行业的流动。投资者能更便捷地买卖资产通证,资金可迅速流向效益更好、前景更优的能源项目,实现能源资源的优化配置。 此外,对于RWA项目而言,新兴的氢能产业可能会更有机会,整个产业处在发展早期,没有成熟的交易所,成熟的估值体系。
2024年8月,朗新集团与蚂蚁数科携手,完成国内首单基于新能源实体资产的RWA项目。 该项目锚定朗新旗下新电途平台运营的9000个充电桩收益权。通过蚂蚁链技术,将这些充电桩的收益权转化为数字资产进行发行,成功募资1亿元。此笔资金精准投入到1600家中小运营商的发展中,极大地缓解了其融资难题。 从技术亮点来看,项目采用蚂蚁链结合AIoT技术,实时采集充电数据。这一创新举措实现了链上收益与实体运营1:1映射,让资产运营情况清晰透明。资产周转率提升8倍的成绩,更是成为行业标杆。同时,该项目荣膺香港金管局首批代币化案例,为后续新能源资产RWA项目的开展提供了宝贵的合规经验与技术示范。
2024年12月,协鑫能科在光伏电站领域迈出创新步伐,与蚂蚁数科合作完成国内首单光伏实体资产RWA,融资规模超2亿元。 项目聚焦湖北、湖南的82MW户用分布式光伏电站,利用区块链+IoT技术,将发电数据实时上链,保障数据的真实性与可追溯性。 值得一提的是,项目创新性地引入“电费分成+碳积分”双重收益模式。这一模式不仅为投资者带来更丰厚的回报,也提升了项目在碳减排领域的影响力。凭借此创新模式及项目的优质运营,吸引了众多国际绿色基金参与,一跃成为当时香港最大的新能源RWA项目。 目前,协鑫能科计划将该模式复制至中东市场,进一步拓展光伏电站RWA的国际版图,推动全球绿色能源融资市场的发展。
2025年3月,巡鹰集团在换电柜领域取得重大突破,与上海树图区块链研究院、蚂蚁数字科技合作,打造全球首例充电网络绿色证券型代币项目。 项目将巡鹰集团运营的4000个换电柜转化为以太坊链上资产,借助香港Ensemble沙盒实现跨境募资。 在技术架构上,项目运用蚂蚁链+Conflux公链动态修正代币价值。通过这种方式,准确反映换电柜的实际运营情况与资产价值。年化收益8%的良好表现,吸引了众多投资者。同时,巡鹰集团成功回笼70%资产价值,有效缓解了换电行业普遍面临的重资产运营压力,为换电行业及绿色能源基础设施资产转化为金融产品提供了极具价值的实践经验,开拓了全新的融资思路。 |